Que sont les jeux crypto P2E ? Récompenses, risques et pièges financiers

Les jeux Play-to-earn (P2E) sont des jeux basés sur la blockchain qui permettent aux joueurs de gagner des cryptomonnaies échangeables , des NFT ou des objets numériques grâce au jeu.

Dans les jeux traditionnels, vos pièces et skins restent sur le compte de l'éditeur. Vous les avez gagnés, mais vous n'en êtes pas propriétaire. Les jeux « pay-to-earn » modifient ce principe ; ils peuvent vous permettre de retirer un actif vers votre propre portefeuille, de le mettre en vente sur une plateforme ou de l'échanger contre une autre cryptomonnaie.

Ce modèle de propriété constitue le principal attrait de ces jeux, mais il ne représente pas une promesse de revenus.

La valeur des récompenses dépend des règles du jeu, de la quantité de jetons disponibles, de la demande, de la liquidité, des frais et de l'intérêt que les autres joueurs portent encore à l'actif une fois que vous l'avez gagné. La plupart des débutants ignorent l'existence de l'option de retrait d'argent, son coût et le risque d'échec. Ce guide vous explique tout cela avant même que vous ne dépensiez le moindre centime.

• Qu'est-ce que c'est. Les jeux « jouer pour gagner » utilisent des cryptomonnaies, des NFT ou des portefeuilles numériques pour permettre la production d'actifs transférables par le biais du jeu.
• Qu'est-ce qui a changé ? Les joueurs peuvent parfois vendre, échanger ou conserver des actifs de jeu en dehors du système de compte fermé de l'éditeur.
• Le principal risque ou contrainte. La valeur des récompenses peut s'effondrer lorsque des facteurs tels qu'une émission excessive de jetons, un gameplay médiocre, une faible liquidité ou des escroqueries dépassent la demande réelle.

Les jeux P2E cryptés transforment le gameplay en récompenses en enregistrant une action qualificative, en appliquant les règles du jeu, puis en émettant ou en débloquant un jeton, un NFT ou un solde d'actifs.

Certaines actions sont entièrement réalisées sur la blockchain, ce qui signifie que l'enregistrement est accessible à tous sur une blockchain publique. Cependant, de nombreux jeux conservent les combats, les quêtes et l'enregistrement hors chaîne, ne réallouant que certains actifs sur la blockchain ultérieurement. Cet écart est important : les récompenses hors chaîne peuvent être manipulées, retardées ou retenues d'une manière impossible pour un système entièrement sur la blockchain.

Un chemin de récompense simple ressemble à ceci :

Les actifs NFT tokenisés représentent généralement des objets, des personnages, des terrains, des permis ou des objets de collection. Les jeux P2E utilisant souvent des objets tokenisés pour faciliter le transfert de propriété par rapport à l'inventaire classique, il est important de comprendre ce que sont les NFT avant de commencer.

Les jetons fonctionnent différemment. Un jeton de jeu peut servir à distribuer des récompenses, à régler les frais de marché, à financer des améliorations ou à octroyer des droits de gouvernance. Si le jeton est échangeable, vous aurez peut-être besoin d'une plateforme d'échange de cryptomonnaies ou d'une plateforme décentralisée compatible avant de convertir vos récompenses en un autre actif ou en monnaie fiduciaire. Si vous recherchez une plateforme d'échange adaptée à vos besoins, vous pouvez consulter cette liste des meilleures plateformes d'échange de cryptomonnaies.

Il est important de noter que, selon le jeu, le processus d'obtention des récompenses peut être interrompu à plusieurs reprises. Les récompenses peuvent rester bloquées dans le jeu, être échangées avec une faible liquidité, perdre de la valeur en raison des frais de gaz ou des commissions du marché, diminuer en même temps que le prix du jeton, ou exposer le joueur à des risques financiers si le processus de retrait d'argent est non sécurisé.

Les récompenses des jeux « jouer pour gagner » (P2E) prennent de la valeur lorsque d'autres joueurs, collectionneurs, guildes ou marchands sont prêts à acheter le jeton ou l'objet. Cette valeur peut provenir de la jouabilité, de la rareté de l'objet, de la demande d'améliorations, des droits d'accès, du prestige, de la gouvernance ou de la spéculation. Cependant, cette valeur s'estompe rapidement lorsque la plupart des détenteurs souhaitent simplement vendre.

Le problème économique est à la fois incroyablement simple et brutal. Les jeux créent des récompenses, mais ce sont les marchés qui déterminent leur valeur. Si l'émission de jetons augmente plus vite que la demande, chaque récompense représente une part décroissante d'intérêt, de liquidité ou de valeur. C'est ainsi que les économies des jeux P2E s'effondrent, et cela est arrivé à certains des plus grands noms du secteur.

Par conséquent, chercher le « jeu payant le plus rentable » est un mauvais point de départ. Les gains dépendent du prix des jetons, des frais d'entrée, du temps passé, des règles de retrait, des frais, des taxes et de la capacité du jeu à attirer encore des joueurs au moment où vous décidez de le quitter. Un jeu qui semblait rentable le premier mois peut devenir totalement inutile au bout de trois mois.

Une économie du jeu vidéo durable exige bien plus qu'un simple bouton « Gagner ». Elle a besoin de joueurs qui jouent parce que le jeu en vaut intrinsèquement la peine, et non pas seulement parce que la valeur du jeton pourrait augmenter.

Le P2E n'est qu'un modèle parmi d'autres dans les jeux Web3 et ne se confond pas avec tous les jeux de cryptomonnaie. Un jeu peut utiliser des portefeuilles, des NFT ou des actifs blockchain sans pour autant promettre des récompenses continues. Ces termes sont souvent employés indifféremment en marketing, ce qui engendre une réelle confusion chez les débutants.

Ethereum a servi de base aux premiers NFT et plateformes de jeux vidéo avant l'avènement des réseaux à faibles frais. Vous pouvez consulter les actifs cryptographiques liés aux jeux pour voir quelles chaînes et quels jetons sont les plus actifs aujourd'hui.

StepN indique les zones de chevauchement. Ce modèle se rapproche davantage d'un système de récompenses par le mouvement que des jeux P2E traditionnels, car le comportement de l'utilisateur repose sur l'activité physique et non sur un cycle de jeu classique.

Dans les jeux à gains rémunérateurs (P2E), les joueurs gagnent de l'argent grâce à des activités jugées valorisées par l'économie du jeu. Les récompenses peuvent provenir de sorties d'éditeurs, d'achats effectués par d'autres joueurs, des cagnottes de tournois, des ventes sur la plateforme ou des allocations d'événements. Chaque moyen de gagner de l'argent présente des risques différents et exige un investissement en temps variable.

Les parcours professionnels les plus courants sont les suivants :

Accomplissez des tâches quotidiennes, des missions ou des événements saisonniers. Remportez des matchs joueur contre joueur (PvP), des classements ou des tournois. Fabriquez, améliorez, reproduisez ou fusionnez des ressources. Produisez des terrains, des ressources ou des biens virtuels. Échangez des jetons non fongibles (NFT) ou des objets du jeu sur le marché. Louez des ressources ou rejoignez une guilde. Recevez des largages de ressources pour tester, utiliser ou conserver des ressources. Investissez vos ressources en jeu lorsque cela est possible.

Les avantages liés aux airdrops ne sont pas comparables aux gains garantis des jeux P2E. Un réseau de test, une campagne de points ou un événement bêta peuvent récompenser les premiers utilisateurs, mais la récompense peut ne jamais arriver, être soumise à des conditions d'éligibilité ou avoir une faible valeur marchande. Par conséquent, la participation aux airdrops reste incertaine jusqu'à ce que les jetons soient disponibles dans votre portefeuille.

La question fondamentale est de savoir qui finance ces récompenses. Si les profits proviennent principalement de l'acquisition des ressources initiales par les nouveaux joueurs, le modèle est intrinsèquement fragile. En revanche, si les profits découlent d'une réelle demande pour les biens, l'accès, les divertissements ou la concurrence, l'économie a une raison structurelle plus solide de perdurer.

Avant de vous lancer dans un jeu à gains garantis, il est essentiel de vous renseigner par vous-même sur le jeu, son fonctionnement financier et les modalités de retrait. Un jeu légitime doit clairement expliquer ses règles, les types d'actifs proposés, les risques encourus et les limites de retrait afin qu'un débutant prudent puisse les comprendre avant d'investir.

Consultez cette liste avant d'installer une application, d'acheter un NFT ou de lier un portefeuille :

Les nouveaux jeux « pay-to-win » exigent une prudence accrue, car leur économie n'a pas encore été éprouvée. Une bande-annonce attrayante peut masquer une faible liquidité, une offre de jetons incertaine, des fermes de bots ou un système de récompenses qui ne fonctionne que le temps de l'engouement initial. Une fois cet engouement retombé, le jeton perd souvent sa valeur intrinsèque. Si vous découvrez le concept d'actifs liquides, ce guide sur la liquidité vous aidera à comprendre son impact significatif sur vos investissements.

Les meilleurs jeux P2E ne sont pas forcément ceux qui offrent les récompenses les plus importantes annoncées. Ce sont plutôt ceux dont le gameplay, les règles du marché et l'économie des jetons restent solides même après la fin de l'effet de mode initial.

Les jeux payants (P2E) sur téléphones mobiles sont très pratiques, mais le simple fait qu'ils soient répertoriés dans une boutique d'applications ne signifie pas qu'ils ont subi un examen de sécurité approfondi.

Même les jeux gratuits peuvent comporter des coûts cachés : temps passé, risques financiers, limites de retrait minimales, fluctuations de la valeur des jetons, publicités, autorisations d'accès à l'appareil et difficultés non divulguées lors du retrait des gains. Les jeux P2E sur Android nécessitent une vigilance accrue ; assurez-vous donc que l'application provient d'une source officielle, vérifiez le nom du développeur, examinez la procédure de liaison du portefeuille, confirmez les réseaux compatibles et testez la possibilité de retirer les récompenses. Les applications frauduleuses imitent souvent une marque connue, demandent aux utilisateurs de saisir leur propre phrase de récupération ou redirigent les téléchargements vers des sites web non officiels en dehors du Play Store.

Soyez conscient des risques suivants liés aux téléphones portables :

Les jeux gratuits peuvent exiger des mises à niveau payantes avant de pouvoir effectuer des retraits. Les limites minimales de retrait peuvent rendre les petits gains inutilisables. Les frais de gaz peuvent dépasser la valeur d'un petit gain. Les autorisations de l'application peuvent révéler plus de données de l'appareil que nécessaire au jeu. Les fichiers APK installés manuellement contournent la protection des boutiques d'applications et présentent un risque accru de logiciels malveillants. Même les jeux présentés comme adaptés à toute la famille peuvent exposer les jeunes utilisateurs à des risques financiers.

La politique de Google Play relative au contenu basé sur la blockchain autorise les actifs numériques tokenisés sous certaines conditions et interdit les applications qui minent des cryptomonnaies sur l'appareil. Les directives d'examen de l'App Store d'Apple imposent des restrictions sur les cryptomonnaies, les NFT et les fonctionnalités d'applications associées.

Les réseaux à faibles frais rendent les récompenses mobiles plus accessibles, ce qui explique pourquoi Solana est souvent mentionné dans les discussions sur les jeux crypto mobiles. Cependant, des frais réduits n'éliminent pas les arnaques liées aux applications, les risques de non-approbation des portefeuilles ni la volatilité du prix des jetons.

Jouer à des jeux P2E ne se limite pas à du jeu occasionnel ; au cours d’une même session, vous pourriez être amené à accorder des autorisations d’accès à des portefeuilles, à transférer des actifs, à acheter des jetons non fongibles (NFT) et à vous fier à des marchés dont les carnets d’ordres sont peu fournis. C’est précisément cette combinaison qui expose la plupart des débutants à des risques.

Par conséquent, lisez attentivement les règles de sécurité suivantes avant de lier votre portefeuille à quoi que ce soit :

Utilisez uniquement les liens officiels du projet et les boutiques d'applications de confiance. Créez un portefeuille distinct dédié exclusivement aux jeux. Ne saisissez jamais votre phrase de récupération sur le site web d'un jeu ou dans une fenêtre contextuelle.

Lisez attentivement chaque contrat avant de le signer. Testez les retraits avec de petits montants avant de transférer des sommes plus importantes. Vérifiez si les bonus sont bloqués, différés ou plafonnés. Évitez les messages privés proposant des offres exclusives, des bourses d'études ou d'autres formes d'aide.

N'investissez pas d'argent que vous ne pouvez pas vous permettre de perdre dans des NFT pour débutants. Suivez vos bonus et transactions à des fins fiscales , le cas échéant.

Le risque lié aux contrats de pont mérite une attention particulière. Les jeux se déroulent souvent sur des réseaux à faibles frais, connectés à des écosystèmes plus vastes via des contrats de pont.

En 2022, le pont Ronin a subi une perte de 173 600 ETH et 25.5 millions d'USDC, illustrant comment une série de jeux peut exposer les joueurs à des risques d'infrastructure sans lien avec le gameplay. L'écosystème Ronin reste actif, mais ce principe s'applique plus largement. Si un jeu nécessite l'utilisation de ponts, il est essentiel de comprendre où se trouvent les actifs, qui sécurise le pont et ce qui se passe en cas d'arrêt des transferts.

Le traitement fiscal dépend du lieu et de l'activité. Aux États-Unis, la directive américaine relative aux actifs numériques (IRS Digital Assets Directive) couvre la réception d'actifs numériques à titre de récompense, de prix ou de paiement, ainsi que leur vente ou leur échange. Les récompenses P2E ne doivent pas être considérées comme de simples points de jeu sans obligation de déclaration. Ceci ne constitue pas un avis fiscal.

Si vous préférez parier sur les jeux P2E plutôt que d'y jouer, ces plateformes de prédiction de premier plan proposent parfois des contrats liés aux prix des jetons du jeu ou aux événements de l'écosystème. Ces plateformes peuvent être un bon indicateur de l'opinion de la communauté avant d'investir de l'argent réel dans un jeu.

Les exemples suivants illustrent la conception de modèles de jeux populaires de type « jouer pour gagner » (P2E). Il est important de noter que ces exemples ne constituent pas un classement des meilleurs jeux disponibles, car la qualité des jeux, la liquidité des jetons, la disponibilité des applications et les règles de récompense évoluent fréquemment, rendant toute liste définitive rapidement obsolète.

La blockchain de Ronin est étroitement liée aux jeux de type Axie. Polygon a gagné en popularité pour les transactions de jeux grâce à ses frais réduits qui rendaient les microtransactions accessibles. Decentraland et Gala représentent des modèles de mondes virtuels et de jetons multijoueurs, tandis qu'Illuvium appartient à la catégorie des RPG Web3 à gros budget.

Les exemples de métavers diffèrent structurellement des jeux P2E purs. Posséder des terrains ou des vêtements virtuels s'apparente davantage à un modèle de détention d'actifs qu'à un système de récompenses financé par la compensation carbone. Bien que la catégorie d'actifs crypto « Play-to-Win » soit utile pour l'analyse de marché, elle ne remplace pas une étude approfondie du jeu. La page de cette catégorie présente le marché, mais n'indique pas si un système de récompenses particulier est viable.

Pour débuter en toute sécurité dans le jeu P2E, choisissez un jeu à faible risque et considérez ses gains comme incertains jusqu'à leur retrait, leur vente et leur enregistrement. L'objectif principal à ce stade est de comprendre le fonctionnement du portefeuille, les frais et la procédure de conversion des gains en argent réel avant de vous lancer dans le jeu ou l'achat de vos premiers actifs. De nombreux débutants négligent cette étape et découvrent ensuite les difficultés de retrait après avoir investi beaucoup de temps et d'efforts.

Voici une méthode de préparation prudente et recommandée :

1. Choisissez un jeu dont le produit est jouable et qui dispose de liens officiels.
2. Créez un portefeuille distinct dédié spécifiquement aux activités de jeu.
3. Conservez une copie de sauvegarde du portefeuille avant de l'approvisionner.
4. Essayez d'abord le jeu sans acheter de jetons non échangeables (NFT) coûteux.
5. Renseignez-vous sur les frais de réseau et les règles de retrait pour ce jeu.
6. Effectuez un petit retrait si des bonus sont disponibles.
7. Vérifiez les options de changement ou d'échange avant de consacrer du temps à Plus.
8. Suivez les coûts, les primes, les ventes et les transactions échouées dès le premier jour.

Choisir le bon portefeuille est crucial. Les récompenses P2E ne sont utiles que si vous pouvez les sauvegarder et les transférer en toute sécurité. Une page dédiée aux portefeuilles de cryptomonnaies pour débutants explique les options de stockage, la compatibilité réseau et les méthodes de retrait. Si le jeu utilise le réseau Ethereum ou un réseau compatible EVM, cet avis sur le portefeuille MetaMask peut vous aider à comprendre son fonctionnement. Toutefois, il est toujours conseillé de vérifier la compatibilité du portefeuille auprès du jeu.

Les gains ne sont pas considérés comme un revenu tant qu'ils sont bloqués, non liquides, inférieurs aux limites de retrait ou que leur transfert est excessivement coûteux. La conversion des gains en espèces fait partie intégrante du modèle économique du jeu et ne doit pas être découverte ultérieurement.