SNAP (NYSE : SNAP) L'action devrait annoncer ses résultats le mardi 29 avril 2025. Historiquement, au cours des cinq dernières années, l'action a affiché un rendement négatif sur une journée après 61 % de ses publications de résultats. La moyenne de ces rendements négatifs était de -17 %, et le maximum était de -39 %. Ces statistiques mettent en évidence la grande volatilité que connaît généralement l’action SNAP après la publication de ses résultats. Ces fluctuations rendent l’analyse des actions SNAP cruciale pour les investisseurs.
Les estimations consensuelles des analystes pour le prochain rapport prévoient un bénéfice par action (BPA) de 0.04 $ sur un chiffre d'affaires total de 1.35 milliard de dollars. Cela représente une croissance par rapport à la même période l'année dernière, au cours de laquelle SNAP a déclaré un bénéfice par action de 0.03 $ sur des ventes de 1.19 milliard de dollars. Cette performance attendue est probablement due à l’expansion continue des abonnements payants de la société. Cette augmentation des revenus reflète les stratégies de SNAP visant à améliorer ses sources de revenus.
Pour les traders axés sur les événements, comprendre le comportement historique des actions SNAP après la publication des résultats peut fournir des informations précieuses. La réaction immédiate du marché dépendra de la mesure dans laquelle les résultats réels et les projections futures correspondent aux attentes des investisseurs. Cependant, un examen des performances passées révèle deux stratégies possibles :
- Positionnement avant résultats : En comprenant la probabilité historique d’un rendement négatif sur une journée, les traders peuvent se positionner stratégiquement avant le rapport sur les bénéfices.
- Transactions post-bénéfices : L’analyse de la relation entre la réaction immédiate des actions et les rendements à moyen terme après les bénéfices peut guider les décisions de trading le lendemain de l’annonce.
D'un point de vue fondamental, la capitalisation boursière de SNAP est actuellement de 14 milliards de dollars. Au cours des douze derniers mois, la société a généré 5.4 milliards de dollars de revenus, mais a subi des pertes d'exploitation de 787 millions de dollars et une perte nette de 698 millions de dollars. Ces chiffres mettent en évidence les défis auxquels SNAP est confronté pour atteindre une rentabilité durable.
Cependant, si vous recherchez un rallye avec moins de volatilité que les actions individuelles, Portefeuille de haute qualité Trefis propose une alternative : il a surperformé le S&P 500 avec des rendements de plus de 91 % depuis sa création. Ce portefeuille peut être une option intéressante pour les investisseurs à la recherche d’une plus grande stabilité.
Probabilité historique de rendement positif de Snap après une annonce de résultats
Voici quelques réflexions sur les rendements après publication des bénéfices sur une journée (1D) :
- Au cours des cinq dernières années, 18 points de données sur les bénéfices ont été enregistrés, notamment : 7 retours positifs et 11 points négatifs Pour une journée (1J). En bref, des rendements positifs sur un jour (1J) ont été observés environ 39 % du temps.
- Toutefois, ce pourcentage tombe à 10 % si l’on examine les données des trois dernières années au lieu de celles des cinq dernières années.
- La médiane des 7 rendements positifs = 24 %, tandis que la médiane des 11 rendements négatifs = -17 %.
Les données relatives aux rendements observés sur les périodes de 5 et 5 jours après la publication des résultats, ainsi que les statistiques, sont résumées dans le tableau ci-dessous. *Remarque : L'analyse des rendements après la publication des résultats fournit des informations précieuses aux investisseurs.*
Relation entre les rendements historiques sur 5 jour, 21 jours et XNUMX jours
Une stratégie relativement moins risquée (bien que peu efficace si la corrélation est faible) consiste à comprendre la corrélation entre les rendements à court et à moyen terme après l'annonce des résultats, à identifier la paire avec la corrélation la plus élevée et à placer la transaction appropriée. Par exemple, si les rendements sur 1 jour (5D) et 5 jours (5D) présentent la corrélation la plus élevée, un trader peut prendre une position « d’achat » pour les 3 jours suivants si le rendement sur 1 jour après l’annonce des résultats est positif. Vous trouverez ci-dessous des données de corrélation basées sur un historique de 5 ans et de 5 ans (plus récent). Il est important de noter que le terme corrélation XNUMXD_XNUMXD fait référence à la relation entre les rendements d'un jour après l'annonce des résultats et les rendements ultérieurs pendant XNUMX jours. *Le terme « rendement » fait ici référence aux variations du cours des actions après l’annonce des bénéfices.*
Existe-t-il une corrélation avec les bénéfices des entreprises comparables ?
Parfois, les performances des entreprises comparables peuvent influencer les réactions du cours des actions après les annonces de résultats. En fait, la réaction du marché peut commencer avant l’annonce des résultats elle-même. Voici quelques données historiques sur la performance boursière de Snap après l'annonce des résultats par rapport à la performance boursière des sociétés homologues qui ont annoncé leurs résultats immédiatement avant que Snap ne publie ses résultats. Pour faire une comparaison équitable, les rendements des actions des sociétés homologues représentent également les rendements sur un jour (1J) après l'annonce des résultats.
